Centrifuge は、分散型金融（DeFi）と現実世界の資産との間のギャップを埋めることを目的とした分散型資産金融プロトコルであり、流動性を解除し、2つの領域間のシームレスな相互作用を生み出します。Lucas Vogelsang、Maex Ament、Martin Quensel によって2017年に設立された Centrifuge は、MakerDAO や AAVE のような有名な DeFi ブランドとのパートナーシップを確立し、オンチェーンプライベートクレジット分野における極めて重要なプロジェクトとして浮上しています。国債、不動産、ローン、契約、保証といった現実世界の資産をトークン化することで、Centrifuge はオフチェーン資産に支えられた安定した収益率を提供し、DeFi の境界を広げ、伝統的な金融をブロックチェーン技術につなげています。

Centrifuge は、Substrate フレームワーク上で開発された独自のブロックチェーン上で動作し、Polkadotネットワークのセキュリティを共有し、任意の汎用 EVM ブロックチェーンと統合することができます。借り手、特に中小企業が銀行のような仲介機関に頼ることなく、現実世界の資産に資金を調達できるプラットフォームを提供することで、資本コストを削減し、DeFi 投資家に仮想通貨資産のボラティリティに左右されない安定した収益源を提供します。

公式文書 ：https://docs.centrifuge.io/

公式ウェブサイト ：https://centrifuge.io/

Centrifuge は、イーサリアム上に構築されたオープンマーケットプレイスおよび投資dAppである主力製品 Tinlake を採用し、従来の担保付き融資をブロックチェーンに取り込んでいます。Tinlake により、企業が住宅ローンや請求書といった現実世界の貴重な資産をトークン化し、ブロックチェーン上に各資産のNFT版を作成することができます。このトークン化された資産は、投資家が Tinlake プールに預けた流動性を資金源とするローンの担保として利用できます。

投資家（貸し手）は、DAI などのステーブルコインを Tinlake プールにロックし、企業に融資として資本を提供することで、アセットオリジネーター企業に提供された資本から利回りを得ます。プールに流動性を提供する前にアセット・オリジネーターを調査し、事業の質をより明確に理解することができます。投資家がプールを選択すると、DAI が固定され、その見返りとして TIN または DROP トークンを受け取ることができます。借り手が債務不履行に陥った場合の最初の損失リスクを引き受けますが、投資に対するリターンより変動しやすく、TIN は、ハイリスクハイリターンです。DROP トークンは、各プールの最前線のTINホルダーからの「保護」を提供し、低いけれども安定した利回りを提供します。

Centrifuge の仕組みには、オフチェーンでの監査、KYC、特別目的事業体（SPV）の設立、オンチェーンでの流動性プールの設立と流動性の提供といった一連のステップが含まれます。このプロトコルは、現実世界の資産をトークン化してNFTに変換し、Tinlake 経由で資金を供給します。これにより、ユーザーはイーサリアムや他のチェーン上の流動性にアクセスすることができ、レントシーキングの仲介業者をバイパスし、従来の金融機関に関連するコストや手数料を削減することができるのです。

CFG は Centrifuge ネットワークのネイティブトークンで、ネットワーク運用と持続可能なエコシステム開発にインセンティブを与えるように設計されています。イーサリアムにブリッジされ、ERC20 トークンとして使用できます。CFG は、Centrifuge チェーン上の取引手数料の支払い、ネットワーク・セキュリティの確保、ノードのインセンティブとしての役割、プロトコル・ガバナンスへの参加に不可欠です。また、CFG の流動性を高め、資金調達の資格を得るためにも使われます。インフレモデルを採用した CFG の初期配布は4億で、本稿執筆時点で総供給量は4億3,000万を超えています。

Centrifuge は、DeF iと現実世界の資産を接続し、不安定な仮想通貨に依存することなく DeFi の流動性へのアクセスを許可し、銀行のような第三者を排除することで、金融に変革をもたらします。ユーザーが自分の資産をステーキングすることで報酬という形で定期的に収入を得ることができるようにすることで、新たな経済的機会が開かれます。従来の金融とデジタル金融の架け橋となることで、Centrifuge は中小企業や投資家に力を与え、資産の不安定性や仮想通貨の変動に伴うリスクを最小限に抑え、法定通貨と仮想通貨の結びつきを強化する重要なプロジェクトとなる可能性を秘めています。

仮想通貨マーケットにおける Centrifuge（CFG）トークンの価格は、ブロックチェーンエコシステムにおける仮想通貨価格決定要因の複雑なダイナミクスを反映し、無数の要因によって影響を受けます。仮想通貨の価格は、主にマーケットの需給、投資家のセンチメント、仮想通貨マーケット全体の動向によって左右されます。マーケット分析と仮想通貨チャートから、Centrifuge の価格予測は、仮想通貨規制の進展、プロジェクトの進展、パートナーシップ、仮想通貨愛好家や専門家の行動を含む仮想通貨市場の一般的な状態に基づいて変動するものであるということは明らかです。

仮想通貨のニュースやトレンドの領域では、パートナーシップ、技術の進歩、新しいプラットフォームやサービスによる採用などのイベントは、Centrifuge の価格に大きな影響を与える可能性があります。専門家やインフルエンサーによる仮想通貨の分析や、仮想通貨コミュニティの一般的なセンチメントも、値動きの形成に大きく影響します。仮想通貨の購入を検討している人にとって、Centrifuge は Bitget などの大手取引所で取得することができ、仮想通貨愛好家や初心者は仮想通貨ポートフォリオ管理戦略の一環としてこのトークンの可能性を探ることができます。2023年、そしてその先へと踏み出すにあたり、仮想通貨のリスク、セキュリティ、マーケットのボラティリティを包括的に分析することは、2023年における最高の仮想通貨投資として Centrifuge を検討する人々にとって最重要となる。